Драгоценные металлы это реальные инвестиции

Инвестиции в драгоценные металлы: обзор доступных инструментов, их плюсы и минусы

Привет, друзья. Драгоценные металлы считаются защитным инструментом, который позволяет сохранить сбережения даже в моменты жестких экономических кризисов.

Сегодня мы поговорим о том, стоит ли инвестировать в драгоценные металлы и какие из способов являются более выгодными.

Почему вкладываться в драгметаллы это надежно

Если Вы какое-то время следили за поведением рынка, то могли заметить, что цены на металлы изменяются гораздо менее импульсивно, нежели весь остальной рынок.

  • Драгоценные металлы – это долговечные, редкие и ценные химические элементы, запасы которых в природе ежегодно уменьшаются, а стоимость добычи растет. Следовательно, стоимость металлов со временем будет только возрастать.
  • Вложившись в драгметалл, нельзя потерять 100 % своих инвестиций, как это может случиться, к примеру, с акциями какой-нибудь обанкротившейся компании. Цена на металл обеспечена реальным товаром и поэтому не может упасть до нуля.
  • Инструмент всегда пользуется большим спросом со стороны крупных игроков рынка: Центробанки многих стран приобретают золото для пополнения золотовалютных резервов, также управляющие компании формируют фонды ETF, обеспеченные физическими слитками.

Чаще всего инвестируют в 4 драгоценных металла:

  1. Золото. Наиболее популярный инвестиционный актив, цена на который за последние 10 лет выросла почти на 223 %.
  2. Серебро. За последнее десятилетие учетная стоимость возросла на 98 %.
  3. Платина. Рост за последние 10 лет – более 84 %.
  4. Палладий. Редкий металл, цена на который за десятилетие выросла на целых 985 %.

Как инвестировать в драгметаллы

Ниже рассмотрим самые популярные инструменты, доступные частному инвестору.

Слитки

В форме слитков можно приобрести все вышеперечисленные металлы. Коммерческие банки продают их начиная от 1 грамма.

К учетной стоимости, установленной Центробанком на основании котировок на Лондонском рынке драгметаллов, банки прибавляют 20 % НДС + свою наценку.

Для наглядности сравним учетные цены за 1 грамм металла, утвержденные ЦБ, и цены в Сбербанке (актуально на 15 июля 2021 года).

Металл Учетная цена ЦБ, руб/г Цена продажи в Сбербанке, руб/г
Золото 4 320, 73 5 815
Серебро 62, 37 87, 38
Платина 2 654, 8 3 663, 6
Палладий 6 729, 95 8 775, 6
  • Актуальные учетные цены, установленные Центробанком, можно отслеживать на его официальном сайте: https://cbr.ru/hd_base/metall/metall_base_new .
  • Актуальные цены на слитки в Сбербанке: https://www.sberbank.ru/ru/quotes/bullions .

Стоит также обратить внимание на то, что цена покупки в банках сильно отличается от цены продажи. Продают металлы дороже, чем покупают. Поэтому если купить в банке слитки, а потом сразу их продать обратно, получится убыток, а не прибыль.

Какие плюсы и минусы у инвестирования в слитки:

Достоинства Недостатки
В долгосрочной перспективе цена будет неизменно повышаться Высокая наценка в банках
Владение физическим активом, который можно увидеть, потрогать Высокая разница между ценой продажи и покупки
Долгосрочное хранение без потери свойств Помимо наценки банка нужно платить НДС в размере 20 %
Возможность передачи по наследству, дарения Не подходит для быстрого заработка
При продаже можно воспользоваться имущественным вычетом (максимальный размер – 250 тысяч рублей) Необходимость в дорогостоящей системе хранения (сейф, банковская ячейка, сигнализация)
Если продать металл ранее трехлетнего срока владения, придется оплатить НДФЛ 13 %, причем обращаться в налоговую нужно будет самостоятельно
При наличии царапин и сколов банк заплатит за металл меньшую сумму

Монеты

Еще один инструмент, имеющий реальную физическую форму – это инвестиционные монеты. Они выпускаются Центральным Банком России. Самыми распространенными являются монеты из золота и серебра.

На сайте ЦБ можно посмотреть описания каждой монеты — https://cbr.ru/cash_circulation/memorable_coins/coins_base . Все они выпущены в текущем году.

Стоимость монет зависит от нескольких факторов:

  • мировой цены на металл;
  • содержания чистого металла в составе;
  • качества;
  • наценки посредника;
  • монетного двора.

На сайте Сбербанка на момент написания статьи было представлено несколько монет из золота и серебра. Для ориентира:

  • Серебряный «Победоносец» номиналом 3 рубля и массой чистого металла 31.1 грамм стоит 3 000 рублей.
  • Золотой «Победоносец» номиналом 50 рублей и массой чистого металла 7,78 грамм стоит 45 020 рублей.

Рассмотрим плюсы и минусы данного инвестиционного инструмента:

Достоинства Недостатки
Отсутствует наценка в виде НДС Высокая разница между ценой покупки и продажи в банках
В отличие от слитков более лояльные требования к качеству Не подойдет для быстрого заработка
Необязательно продумывать сложные системы хранения Если продать ранее чем через 3 года владения, нужно заплатить НДФЛ 13 %, причем обращаться в налоговую должен сам инвестор
Долговечность
В долгосрочной перспективе цена будет расти, т.е. следовать за ценой металла
Можно подарить или передать по наследству

Еще один инструмент – обезличенный металлический счет. Он представляет собой специальный счет в банке, на котором хранятся не деньги, а граммы драгоценного металла.

К примеру, в Сбербанке можно купить серебро весом от 1 грамма, а также золото, платину или палладий от 0,1 грамма.

Стоит помнить, что ОМС – это не вклад в банке и он не попадает под страхование вкладов до 1,4 млн рублей, а также на него не начисляются проценты.

Доходность будет складываться исключительно за счет роста стоимости драгоценного металла с течением времени.

Основное достоинство обезличенных счетов перед слитками и монетами в низком спреде, т.е. разницей между ценой покупки и продажи.

Наценка в сравнении с учетной ценой Центробанка составляет всего 2,5-5 % (в случае со слитками эта разница может доходить до 30-35 %).

Достоинства Недостатки
Нет необходимости платить НДС Так же как и с монетами и слитками в случае владения менее 3 лет нужно платить 13 % НДФЛ, причем инвестор должен сделать это самостоятельно
Спреды и наценки существенно ниже ОМС не подпадает под страхование вкладов
Не нужно заботиться о системах хранения, ведение ОМС в банке осуществляется бесплатно Не подойдет для быстрого заработка
Подойдет для инвесторов с небольшим капиталом, т.к. покупка доступна от 0,1 грамма
В долгосрочной перспективе цена будет расти
Счет можно открыть онлайн, не выходя из дома
Можно использовать имущественный вычет

Акции компаний, добывающих драгоценные металлы

Вложиться в драгоценные металлы можно и путем инвестирования в ценные бумаги эмитентов, которые занимаются их добычей.

Из плюсов такого инструмента – инвестор может заработать не только на росте котировок, но и на выплате дивидендов.

Читайте также:  Сколько стоят металлы на сдачу

Вот примеры компаний, в акции которых можно в данном случае инвестировать:

  • Полиметалл – горнорудная компания, занимающаяся добычей серебра, золота и меди.
  • Полюс – российский лидер золотодобычи.
  • Норильский никель – горно-металлургическая компания.
  • Лензолото – золотодобывающая компания.
  • Селигдар – полиметаллический холдинг по производству золота и олова.

Посмотрим текущие котировки каждой из этих компаний и то, насколько они изменились за последние 10 лет:

Компания Цена за акцию (по состоянию на 16 июля 2021 года), в рублях Рост за 10 лет
Полиметалл 1654, 8 578 %
Полюс 14 352 687 %
Норникель 25 572 282 %
Лензолото 15 810 277 %
Селигдар 43, 76 70 %

Рассмотрим плюсы и минусы таких инвестиций:

Достоинства Недостатки
Невысокий порог входа Высокие риски
Подходит как для долгосрочных инвестиций, так и спекулятивных сделок Чтобы правильно выбрать перспективную компанию, необходимо уметь проводить технический и фундаментальный анализ
Возможна более высокая и быстрая доходность в сравнении с предыдущими вариантами вложений С каждой сделки и за обслуживание брокерского счета придется платить комиссию
За счет дивидендов можно получать пассивный доход При продаже ранее трехлетнего владения нужно оплачивать 13 % НДФЛ
При продаже акций инвестору не придется самостоятельно оплачивать налоги, за него это сделает брокер
Можно воспользоваться налоговыми льготами, купив акции на ИИС

Индексные фонды

Если нет желания проводить анализ компаний и самостоятельно заниматься выбором ценных бумаг, можно инвестировать в индексные фонды (ETF и БПИФы), которые вкладывают деньги инвесторов в драгоценные металлы.

На Московской бирже представлено таких 4 фонда – один ETF от управляющей компании Финекс и три БПИФа от компаний ВТБ, Тинькофф и Атон.

ВТБ и Финекс инвестируют в физическое золото, Тинькофф вкладывает средства в акции iShares Gold Trust ETF, Атон занимается серебром.

Разберем плюсы и минусы:

Достоинства Недостатки
Возможность вложиться в драгоценные металлы по той цене, по которой они торгуются на Лондонском рынке, без наценок посредников Не все фонды вкладывают в драгоценные металлы напрямую, некоторые торгуют через посредников и берут дополнительную комиссию
Невысокий порог входа С прибыли также придется платить НДФЛ 13 %
Высокая ликвидность, т.е. купить и продать паи фондов можно в любой момент
Невысокие комиссии
Нет необходимости самостоятельно заниматься анализом компаний и контролировать состояние своего инвестиционного портфеля
Можно воспользоваться налоговыми льготами на ИИС и ЛДВ (льгота долгосрочного владения)

Покупка на Московской бирже

Есть еще пара вариантов покупки драгоценных металлов:

  • Фьючерсный контракт.
  • Покупка слитка на Мосбирже.

Расскажу про особенности каждого варианта.

Через своего брокера можно приобрести физический металл, вывести его на обезличенный металлический счет либо забрать из хранилища в форме слитка. Если забирать слитком, то придется еще заплатить 20 % НДС и комиссию брокеру.

Узнать о такой возможности можно у выбранной брокерской компании.

Фьючерсный контракт – это договор между сторонами, согласно которому одна из них обязуется купить драгоценный металл, а вторая – продать по заранее оговоренной стоимости и в оговоренный момент времени.

Изменить условия заключенного контракта нельзя. За исполнением следит биржа, которая выступает гарантом соблюдения условий с обеих сторон договора.

Рассмотрим плюсы и минусы покупки драгметаллов на Мосбирже:

Достоинства Недостатки
Возможность купить металл за цену, приближенную к Лондонскому рынку Необходимость уплаты НДС в случае если есть желание забрать физический слиток
Низкие комиссии В хранилище выдают слитки только весом от 1 кг
Минимальная разница между ценой покупки и продажи Фьючерс является непростым и довольно рискованным инструментом, а потому он не подойдет новичкам без опыта
Исполнение сделки отслеживает биржа В случае продажи нужно платить НДФЛ
Фьючерсный контракт имеет обязательный срок исполнения, а значит не подойдет для долгосрочных инвестиций

Подводим итоги

Инвестиции в драгметаллы – это отличная возможность защитить свой инвестиционный портфель в моменты экономических кризисов.

Ждать быстрой прибыли от таких вложений не стоит: цены на золото или серебро могут стоять на месте годами, а потом выстрелить в какой-нибудь сложный для остального рынка год, как это и случилось в 2020-ом.

Очень многие опытные инвесторы всегда отводят 5-10 % своего капитала на инвестиции в драгоценные металлы, какой бы стратегии инвестирования они не придерживались.

А какой инструмент инвестирования, описанный в статье, Вам пришелся по душе больше остальных? Поделитесь в комментариях.

Как всегда желаю успехов и прощаюсь до следующей публикации. Рекомендую подписаться на обновления, чтобы ничего не пропустить.

Более 6 лет изучаю инструменты интернет заработка, создал несколько источников дохода.

Активно инвестирую в различные направления.

На страницах блога помогаю людям становиться финансово грамотными и улучшать качество своей жизни.

Источник

Инвестиции в драгоценные металлы: обзор доступных инструментов, их плюсы и минусы

Буратино закопал на поле чудес монеты с надеждой, что они превратятся в золотое дерево и он обогатится. Наши предки тоже часто прятали металлические деньги, чтобы сохранить их для потомков. Буратино так и не получил урожая, а мы не смогли найти все клады древности.

Для тех, кто все-таки хочет почувствовать себя обладателем слитков и монет или сохранить и приумножить свои сбережения, рассмотрим инвестиции в драгоценные металлы. Разберем плюсы и минусы вариантов инвестирования, определим, в какой металл лучше вкладывать деньги.

Зачем вкладывать деньги в драгоценные металлы

В статье мы будем говорить о 4 драгоценных металлах. Кратко рассмотрим характеристики каждого из них.

Не окисляется, не поддается коррозии, за счет своей мягкости легко поддается преобразованию в какие-либо изделия. Используется в ювелирном деле, промышленности, но в большей степени выполняет роль инвестиционного актива. Учетная цена за последние 10 лет выросла на 222,7 % (источник данных – Банк России).

Имеет высокую электропроводность и хорошие отражающие свойства. Этот металл не такой устойчивый к химическим реакциям, как золото. Используется в ювелирном деле, электронике, энергетике и в качестве инвестиционного инструмента. Учетная цена за последние 10 лет выросла на 97,92 % (источник – Банк России).

Имеет очень высокую температуру плавления. Используется в автомобильной и химической промышленности, ювелирном деле. Учетная цена за последние 10 лет выросла на 84 % (источник – Банк России).

Редкий металл, аналогично платине имеет высокую температуру плавления, но лучше фильтрует газы, поэтому активнее используется в автомобильной промышленности. Учетная цена за последние 10 лет выросла на 984,48 % (источник данных – Банк России).

Инвесторы рассматривают драгоценные металлы в качестве защитных активов. Добавление их в инвестиционный портфель даже в небольшой доле существенно снижает риск и повышает доходность. Именно этого и добиваются портфельные инвесторы для формирования долгосрочной инвестиционной стратегии.

В периоды кризисов котировки металлов растут или падают значительно меньшими темпами, чем остальной фондовый рынок. Рассмотрим, почему так происходит:

  1. Редкость. Драгметаллы – это химические элементы, но они встречаются в земной коре довольно редко. Запасы их с течением времени уменьшаются, а стоимость добычи возрастает. Следовательно, цена будет только расти.
  2. Цена на металлы не может упасть до 0, т. к. она обеспечена конкретным товаром. Соответственно, инвестор никогда не сможет потерять 100 % своего капитала, вложенного в драгметаллы. Ни один инструмент фондового рынка не сможет дать такую гарантию.
  3. Сохраняется большой спрос со стороны крупных игроков. Например, Центробанки многих стран покупают золото для пополнения золотовалютных резервов, управляющие компании создают ETF, обеспеченные физическими слитками.
  4. Металлы сохраняют свой внешний вид столетия, а некоторые их свойства расширяют способы применения в промышленности, тем самым формируют устойчивый спрос со стороны экономики.
Читайте также:  Мастера по обработке металла как называются

Инструменты инвестирования в драгметаллы

Рассмотрим, как можно инвестировать в драгоценные металлы частному инвестору на российском рынке.

Слитки

Металлические слитки весом от 1 г продают коммерческие банки. К покупке доступно золото, серебро, платина и палладий. Цена будет отличаться от учетной цены Банка России, которую он устанавливает на основании котировок на Лондонском рынке драгметаллов и переводит по курсу в рубли.

Коммерческий банк добавляет к учетной цене свою наценку и 20 % НДС. Сравним цены за 1 г металла в Сбербанке с учетной ценой Центробанка по состоянию на 13.05.2021.

Металл Учетная цена ЦБ РФ, руб./г Цена продажи Сбербанка, руб./г Разница, %
Золото 4 364,77 5 733 31,35 %
Серебро 65,25 89 36,4 %
Платина 2 939,84 3 861,6 31,35 %
Палладий 6 996,11 8 902,8 27,25 %

И еще один момент, на который надо обратить внимание инвестору: цены продажи и покупки сильно отличаются друг от друга. Если вы решили купить слиток, а потом быстро его продать, то потеряете деньги, а не заработаете.

Плюсы вложения денег в слитки:

  • для некоторых людей важно физически ощущать обладание драгоценным слитком;
  • легко передать по наследству или подарить кому-нибудь;
  • может храниться десятилетиями и при этом не потерять своего внешнего вида;
  • в долгосрочной перспективе цена будет расти.
  • высокая банковская наценка на цену продажи по сравнению с учетной ценой ЦБ РФ;
  • высокий спред (разница) между ценой покупки и продажи;
  • цена увеличена на размер НДС;
  • инструмент не подходит для спекуляций, потому что цена может годами находиться на одном уровне или снижаться;
  • необходимо продумать варианты сохранности слитков (сигнализация, сейф, банковская ячейка), что требует дополнительных затрат;
  • при продаже раньше 3 лет надо заплатить 13 % НДФЛ, но можно воспользоваться имущественным вычетом, максимальный размер которого равен 250 тыс. руб.;
  • при повреждении металла (сколы, царапины) банк снизит цену выкупа;
  • банк не является налоговым агентом, поэтому отчитываться перед налоговой инспекцией и платить налог должен сам инвестор.

Инвестиционные монеты

Кроме слитков можно вложить деньги в инвестиционные монеты. Их выпускает Центробанк из золота, серебра, палладия и некоторых других металлов. Цена зависит от содержания драгоценного металла. Информацию с подробным описанием монеты можно посмотреть на сайте ЦБ РФ.

Например, в 2021 г. будет выпущено 11 новых монет: популярная среди инвесторов “Георгий Победоносец” (номиналом 50 руб. и содержанием золота 7,78 г) и монеты, посвященные Вооруженным силам РФ, выдающимся личностям, историческим событиям, космосу и памятникам архитектуры.

Инвестор может купить инвестиционные монеты в коммерческих банках, на специализированных сайтах и аукционах. Цена зависит от нескольких факторов: мировой цены на драгоценный металл, содержания химически чистого металла, монетного двора, качества и наценки посредника. Разница между ценой покупки и продажи такая же высокая, как и у слитков. Рассмотрим на примере Сбербанка.

Наименование Цена продажи, руб. Цена покупки, руб. Разница, %
Победоносец (золото) 45 020 36 000 25,05 %
Победоносец (серебро) 3 000 2 300 30,43 %

Плюсы инвестирования в монеты:

  • нет наценки в виде НДС;
  • более лояльные требования к качеству монеты и условиям хранения;
  • не надо быть нумизматом, чтобы купить монеты;
  • легко передать по наследству или подарить кому-нибудь;
  • могут храниться десятилетиями и при этом не потерять своего внешнего вида;
  • в долгосрочной перспективе цена будет расти;
  • моральное и эстетическое удовлетворение от обладания, ведь над образом монеты работают дизайнеры.
  • высокий спред (разница) между ценой покупки и продажи;
  • только для долгосрочного инвестирования;
  • дополнительные затраты на хранение;
  • при продаже раньше 3 лет надо заплатить 13 % НДФЛ, но есть имущественный вычет;
  • банк не является налоговым агентом, поэтому отчитываться перед налоговой инспекцией и платить налог должен сам инвестор.

Обезличенный металлический счет

Обезличенный металлический счет (ОМС) – это специальный счет в банке, на котором вы будете хранить не деньги, а граммы драгоценного металла. Но в руках подержать золото или серебро уже не получится. Можно купить золото, платину и палладий от 0,1 г и серебро от 1 г.

Следует понимать, что это не вклад в банке, поэтому ОМС не попадает под страхование до 1,4 млн руб., на него не начисляют проценты. Ваша доходность будет формироваться только за счет роста цен на металл.

Спред между ценой покупки и продажи значительно меньше, чем у слитков и монет. Наценка, по сравнению с учетной ценой ЦБ РФ, находится в районе 2,6–5 %. Посмотрим на примере Сбербанка (данные на 14.05.2021).

Металл Цена покупки, руб./г Цена продажи, руб./г Разница, % Учетная цена ЦБ РФ, руб./г
Золото 4 137 4 583 10,78 % 4 364,77
Серебро 61,45 68,22 11,02 % 65,25
Платина 2 764 3 074 11,22 % 2 939,84
Палладий 6 482 7 179 10,75 % 6 996,11

Плюсы инвестирования через ОМС:

  • не надо платить НДС;
  • наценка и спред значительно меньше, чем по слиткам и монетам;
  • нет дополнительных расходов по хранению, ведение металлического счета в банках бесплатное;
  • подходит для инвестора с небольшим капиталом, потому что покупка доступна от 0,1 г (например, по золоту это всего 458,3 руб.);
  • в долгосрочной перспективе счет будет расти;
  • счет легко открывается онлайн, все операции по покупке и продаже можно проводить в личном кабинете.
  • не подходит для краткосрочных спекуляций за счет спреда и непредсказуемости цены;
  • металлический счет не участвует в системе страхования вкладов;
  • при продаже раньше 3 лет надо заплатить 13 % НДФЛ, но есть имущественный вычет;
  • банк не является налоговым агентом, поэтому отчитываться перед налоговой инспекцией и платить налог должен сам инвестор.

Акции компаний, добывающих драгметаллы

Инвестировать в драгоценные металлы можно путем покупки акций предприятий, которые занимаются их добычей. На российском рынке это Полюс, Полиметалл, Норникель и некоторые другие. В отличие от рассмотренных выше способов инвестор зарабатывает не только на росте котировок ценных бумаг, но и на получении дивидендов.

Котировки акций зависят не только от мировых цен на драгметаллы, но и от самой компании: уровня себестоимости, распределения чистой прибыли, инвестиций в развитие месторождений и пр. Рассмотрим, на сколько процентов вырос курс акций крупнейших добывающих компаний за 10 лет.

Читайте также:  Гальваника металла оборудование для производства
Наименование компании Котировка на 14.05.2021, руб. Рост курса акций за 10 лет, % Дивиденды
Полюс 14 970 687,27 % выплачивает
Полиметалл 1 901,5 577,98 % (за 8 лет) выплачивает
Лензолото (привилегированные) 4 405 276,82 % выплачивает по привилегированным акциям
Селигдар (привилегированные) 45,15 69,74 % (за 9 лет) выплачивает
Норильский Никель 27 390 282 % выплачивает

Плюсы инвестирования в акции:

  • покупка доступна инвестору с небольшим капиталом;
  • подходит для спекулятивных и долгосрочных сделок, но требует специальной подготовки;
  • по правильно выбранным акциям можно получить высокую доходность;
  • есть возможность получения пассивного дохода за счет дивидендов;
  • брокер выступает налоговым агентом, так что инвестору не надо отчитываться перед налоговой.
  • высокий риск торговли на фондовом рынке, котировки могут значительно меняться под воздействием внешних и внутренних факторов;
  • необходимы навыки проведения фундаментального анализа для выбора перспективных акций;
  • необходимо открыть брокерский счет, но это скорее особенность, а не недостаток;
  • при продаже раньше 3 лет надо заплатить 13 % НДФЛ, но есть варианты оптимизации (ИИС, ЛДВ);
  • брокерские комиссии, которые снижают доходность инвестора.

Индексные фонды

Не все инвесторы готовы к проведению фундаментального анализа акций. Если его игнорировать, то можно набрать в портфель ценные бумаги компаний, которые принесут нулевую или слишком низкую доходность.

Покупка акций отдельных эмитентов подходит не каждому инвестору. В этом случае лучше посмотреть на индексные фонды, которые вкладывают деньги инвесторов в драгоценные металлы. На российском рынке они представлены ETF и БПИФами.

Московская биржа предлагает сегодня 4 фонда: один ETF от УК FinEx и три БПИФа от управляющих компаний ВТБ, Тинькофф и АТОН. Три первых инвестируют в золото, АТОН – в серебро.

При выборе фонда в свой портфель необходимо обратить внимание на следующие параметры:

  1. Валюту фонда. Доллар дает защиту инвестиций от девальвации рубля.
  2. Комиссии управляющей компании.
  3. Способ инвестирования. Например, FinEx и ВТБ вкладывают в покупку физического золота, а Тинькофф инвестирует в акции iShares Gold Trust ETF, т. е. не напрямую.

Плюсы инвестирования в индексные фонды:

  • инвестор получает драгметалл по цене, по которой он торгуется на Лондонском рынке драгметаллов (LBMA);
  • высокая ликвидность – можно быстро купить и продать акции фонда;
  • низкие комиссии, например, у FinEx это всего 0,45 % в год, ВТБ – 0,66 %;
  • не нужно специальных знаний и навыков;
  • не требуется постоянный контроль;
  • низкий порог входа, например, стоимость 1 пая у ВТБ равна примерно 1,5 $, у Тинькофф – 0,0765 $;
  • действуют все налоговые льготы (ИИС, ЛДВ);
  • акции некоторых фондов (FXGD и VTBG) обеспечены физическим золотом.
  • необходим брокерский счет, но это скорее особенность, а не недостаток;
  • некоторые фонды торгуют через посредника, который тоже берет свою комиссию за управление;
  • прибыль инвестора облагается НДФЛ, но есть льготы.

Покупка драгметаллов на Мосбирже

Рассмотрим варианты покупки драгоценных металлов напрямую на бирже.

Это специальный договор между двумя сторонами, по которому одна из них обязуется купить, а другая продать драгоценный металл по заранее оговоренной цене и в определенный момент времени. Фьючерс является инструментом срочного рынка. Нельзя изменить условия контракта. Следит за исполнением договора Московская биржа, она же и выступает гарантом для обеих сторон сделки.

Примеры фьючерсов на драгметаллы представлены на изображении ниже.

С конца 2019 г. инвестор через своего брокера может купить физический металл на Московской бирже, вывести его на ОМС или забрать из хранилища в виде слитка. В последнем случае придется заплатить 20 % НДС и комиссию брокеру. Не все брокеры дают доступ к торгам драгоценными металлами.

Плюсы покупки драгметалла на Мосбирже:

  • исполнение сделки гарантирует Московская биржа;
  • в случае покупки слитка его можно получить на руки из хранилища, но выдают только металл весом 1 кг;
  • цена на металл максимально приближена к мировой цене, которую устанавливает Лондонский рынок драгметаллов;
  • комиссии значительно ниже по сравнению с другими способами инвестирования в драгоценные металлы;
  • разница между ценой покупки и продажи минимальная, потому что она устанавливается на рынке соотношением спроса и предложения.
  • у срочного контракта (фьючерса) есть обязательный срок исполнения, который нельзя изменить, поэтому он не подходит для долгосрочного инвестора;
  • возникает обязанность уплаты НДС в случае получения металла на руки;
  • на полученную прибыль от сделки купли-продажи необходимо заплатить НДФЛ, но есть льготы;
  • для торговли фьючерсами нужна теоретическая подготовка, потому что это рискованный инструмент.

Советы по инвестициям в драгоценные металлы

Для инвесторов, которые еще только в начале инвестирования и формирования портфеля, позволю себе дать несколько советов:

  1. Выделите долю в 5–10 % от капитала для инвестиций в драгоценные металлы. Это позволит более спокойно проходить кризисы, которые периодически случаются на рынке. Просадки если и будут, то незначительные, потому что спрос на драгметаллы в сложные времена растет, как и котировки.
  2. Запаситесь терпением. Драгоценные металлы – это инструмент долгосрочного инвестора. Они годами могут показывать низкую доходность, а потом выстрелить в какой-нибудь кризисный год, как это было в 2020.
  3. Обращайте внимание на ситуации, которые могут спровоцировать рост цен на драгметаллы. Например, снижение ставок по гособлигациям США ниже инфляции приводит к росту спроса на золото, а развитие зеленых технологий повышает спрос на палладий и платину.

А теперь попытаюсь ответить на вопрос о том, в какой металл лучше инвестировать.

Золото и серебро – это металлы, в которые инвесторы стремятся перекладывать деньги в периоды кризисов. Повышенный спрос никак не связан с реальной потребностью в них. При этом анализ графиков цен показывает, что золото растет намного быстрее, чем серебро. Они вообще коррелируют друг с другом, поэтому держать в портфеле оба металла, по моему мнению, нецелесообразно.

Палладий и платина – это больше промышленные металлы. На их цену влияют не только ожидания инвесторов по кризису, но и ситуация в отраслях, где они используются. Например, ужесточение стандартов выбросов для дизельных двигателей увеличило потребность автомобильной промышленности в палладии. Спрос и котировки активно растут.

Но инвестиции в палладий довольно рискованные: случались просадки на 50 и 80 %. Высокая текущая цена на него заставляет промышленность искать альтернативу в виде платины, поэтому цены на нее тоже показывают уверенный рост. Если решили инвестировать в платину или палладий, то активнее анализируйте новостной фон, который касается использования этих металлов в промышленности.

Заключение

Не обязательно быть Скруджем Макдаком, чтобы иметь собственное золотое хранилище. Сегодня инвестиции в драгоценные металлы доступны инвесторам даже с небольшим капиталом. Для диверсификации портфеля очень рекомендую вложиться в золото, серебро, платину или палладий. Проанализируйте достоинства и недостатки каждого вида инвестирования и выберите для себя оптимальный вариант.

Источник

Поделиться с друзьями
Металл
Adblock
detector